紙錢一般是指冥幣，作陰間的錢銀來用。在喪葬文明里，冥幣作為一種祭祀品，起著重要的作用。
紙錢要打孔的，這個孔有講法的：七銅八鐵九金銀。有詩云：“紙錢紙錢誰所作，人不能用鬼行樂。一絲穿絡掛荒墳，梨花風起悲寒云”。
“紙錢”，品種紛歧，據筆者查史記載，一共有三種。一種是古時候的“打錢”，是用木槌和鐵制的錢模，把錢的形狀打在土紙上；一種是“剪錢”，就是俗語說的“買路錢”，以土紙裁為方塊，貼以金銀色的紙箔，或折成元寶的錠狀，以像金銀；一種是“印錢”，是仿近代的紙幣、銀元，印上“冥通銀行”以及各種數字的金額。就如人世間流通的紙幣。紙錢的產生，原于古人篤信魂靈不滅的意念，認為有天堂和地下世界，就要給死去的親人在天堂或地下世界有運用的紙幣。
但凡出殯，移動靈柩家族都會走在前面散紙錢於路上，名曰“買路錢”。據《事物原會》稱：“近俗出殯，扛柩而行，令人前道，散擲紙錢，名曰“買路錢”，謂即高柴買道之遺意。
現代紙錢，通常是印成鈔票容貌，神像取代真幣上的人物，而且面額巨大，一億、二億、十億。正式燒紙錢是也有很多講究，比如，包封不能倒著燒，不能用棍子亂捅，以免被那些巫神野鬼（要燒一些散紙來打發他們）拾了去，要寫好包財清單，生者要跪著為死去的親人祈福，也期望死者能保佑家人平安。